Czy da się przewidzieć krach? Historia Tradera Vica

17 kwietnia 2024

W dynamicznym świecie rynków finansowych niewiele postaci ugruntowało swoją pozycję eksperta tak jak Trader Vic. Znany ze swoich przewidywań i innowacyjnych, a nawet kontrowersyjnych strategii rynkowych trader i spekulant stał się alfą i omegą w kwestii analizy zachowań rynkowych. Dowiedz się, kim jest Trader Vic i z czego zasłynął!

krach na giełdzie

Kim jest Trader Vic?

Victor Sperandeo jest powszechnie znany jako Trader Vic. Urodził się w roku 1945, a jego zainteresowanie rynkami finansowymi zaczęło się już w młodym wieku – karierę w branży rozpoczął pod koniec lat 60. Otrzymawszy tytuł licencjata w dziedzinie ekonomii na Long Island University, rozpoczął karierę tradera i szybko stał się obserwatorem dynamiki rynku.

Victor Sperandeo

Jego podejście do spekulacji jest połączone z wiedzą na temat finansów oraz ekonomii politycznej, ale także analizy technicznej, statystyki, zasad prawdopodobieństwa, psychologii oraz filozofii. Od 1966 zbierał i porządkował wiedzę, by osiągnąć upragnioną wolność, którą rozumie jako zdolność do zarabiania na życie w sposób, który się lubi.

Z tego względu zajął się tradingiem, spekulacją i poszukiwaniami najwyżej opłacalności, jednocześnie chroniąc swój kapitał i zapewniając regularną zyskowność.

Jego zasady handlowe wywarły wpływ na pokolenie traderów i spekulantów, a jego zdolność do dostosowywania strategii w różnych warunkach rynkowych sprawiła, że stał się rozpoznawalną postacią w finansowej społeczności.

Ziad Abdelnour umieścił go na liście 100 najlepszych traderów na Wall Street.

Aktywnie dzieli się wiedzą podczas publicznych wystąpień, seminariów i w wywiadach dla mediów. Jego wywiad można znaleźć w klasyce książek inwestycyjnych Mistrzowie rynków finansowych, w której dzieli się swoimi praktykami, metodami i technikami wpływającymi na jego pozycję w świecie finansów. Podkreśla znaczenie ciągłego uczenia się oraz bycia na bieżąco z ewoluującymi trendami rynkowymi.

Poza handlem jest także zaangażowany w zarządzanie funduszami oraz różne przedsięwzięcia w branży finansowej. Rozgłos przyniosło mu w szczególności jedno wydarzenie, które wstrząsnęło gospodarką w USA.

Jak Trader Vic przewidział krach w 1987 roku?

Jak w przypadku innych krachów okres poprzedzający Czarny Poniedziałek charakteryzował się wysokimi cenami za akcje w stosunku do ich zysków. Rosły stopy procentowe, pojawiły się zautomatyzowane systemy, które wywołały kaskadę zleceń sprzedaży, a także globalne czynniki ekonomiczne wpłynęły na załamanie rynku.

Krach zadział się szybko, ceny akcji spadły w ciągu kilku godzin, a inwestorzy stając w obliczu znacznych strat, w panice starali się wyjść ze swoich pozycji.

Rynek znalazł się w chaosie – pojawiły się obawy o większe i bardziej pesymistyczne skutki gospodarcze. W tej ogólnej dezorientacji Victor Sperandeo poradził sobie całkiem nieźle. Jego trafne prognozy dotyczące krachu przyniosły mu powszechne uznanie. Przewidział on załamanie rynku, analizując różne czynniki (przewartościowanie, skrajne nastroje czy wskaźniki techniczne).

Shortowanie akcji

Sperandeo zajmował krótkie pozycje (short), skupiając się na sprzedaży aktywów, np. akcji z oczekiwaniem, że ich wartość spadnie, umożliwiając traderowi odkupienie ich po niższej cenie. Dzięki tej strategii, gdy inni tracili, on czerpał zyski podczas krachu.

Jego trafne przewidywania zostały poparte olbrzymim doświadczeniem oraz wiedzą. Trader Vic przez lata gromadził wiedzę o właściwym rozumieniu trendów. Badał plusy oraz minusy analizy technicznej, uczył się wyznaczać linię trendu, interpretować średnie ruchome. Jednocześnie zgłębiał historię ekonomii politycznej i naturę cykli gospodarczych.

Dyscyplina emocjonalna na giełdzie

Trader Vic przywiązuje dużą wagę także do emocji i ludzkich działań, które wpływają na ruchy cenowe na rynkach finansowych. Zdaje sobie sprawę z tego, że emocje można wykorzystywać w pozytywny sposób, ale mogą być także źródłem niepowodzeń i rozczarowań, szczególnie gdy w nieopanowany sposób kierują naszą strategią.

Podkreśla rolę strachu oraz chciwości i pozostaje czujny, dostosowując swoją strategię handlową do psychologii rynku. Kładzie nacisk na dyscyplinę emocjonalną, która pozwala chronić kapitał i unikać impulsywnych decyzji w zmiennych warunkach handlowych.

Według niego inwestorzy powinni trzymać się swoich celów niezależnie od emocji, jednocześnie dostosowując strategię do panujących warunków, analizując fundamenty rynku i wskaźniki techniczne.

Kluczem do efektywnego tradingu jest dyscyplina emocjonalna. Jeśli inteligencja byłaby kluczem, byłoby naprawdę wielu ludzi zarabiających na tradingu.

– Victor Sperandoe

Victor Sperandeo na rynku finansowym

Podejście Tradera Vica do handlu jest wielopłaszczyznowe, łączące elementy analizy technicznej i fundamentalnej z dogłębnym zrozumieniem psychologii rynku. Jego kontrariański sposób myślenia, a także włączenie teorii Dowa, wyróżniają go w społeczności tradingowej i inwestycyjnej.

Doświadczenie Sperandeo w handlu makro, koncentrujące się na szerokich trendach gospodarczych i globalnych wskaźnikach, było kamieniem węgielnym jego sukcesu. Jego umiejętność poruszania się w różnych warunkach rynkowych udowadnia wysokie zdolności adaptacyjne, które są kluczowe w zmieniającym się krajobrazie finansowym.

Czym jest teoria Dowa?

Teoria Dowa to zbiór zasad i wytycznych dotyczących analizy rynków finansowych, w szczególności cen akcji. Została opracowana przez Charlesa Dowa, jednego z założycieli Dow Jones & Company, analityka ryków finansowych oraz amerykańskiego dziennikarza „The Wall Street Journal”.

Teoria Dowa została stworzona na przełomie XIX i XX wieku, jednak jej koncepcje wciąż wpływają na podstawy analizy technicznej. Zgodnie z nią wszystkie informacje zarówno publiczne, jak i prywatne, są już odzwierciedlone w bieżących cenach akcji. Oznacza to, że ceny akcji uwzględniają wszystkie dostępne informacje i oczekiwania. W teorii Dowa występują trzy główne trendy na rynku finansowym:

  • trend główny, długoterminowy (trwający rok lub dłużej), może być wzrostowy (hossa) lub spadkowy (bessa)
  • trend wtórny, czyli pośrednie korekty, które są sprzeczne z trendem pierwotnym (trwa od kilku tygodni do kilku miesięcy)
  • trend drugorzędny, czyli krótkoterminowe wahania w ramach trendu wtórnego.
  • Każdy z nich składa się z trzech faz: akumulacji (początek trendu), partycypacji (przyłączanie się do trendu) oraz wyczerpania (zwolnienie, a nawet odwrócenie trendu).

Warto pamiętać, że rynki i praktyki ewoluują, dlatego bezpieczne korzystanie z teorii Dowa obejmuje także połączenie jej z innymi narzędziami i wskaźnikami analizy technicznej, by uzyskać bardziej kompleksowe zrozumienie rynku.

Dlaczego teoria Dowa była istotna dla Victora Sperandeo?

Teoria Dowa była ważna dla Tradera Vica, ponieważ zapewniała kompleksowe ramy do analizy trendów rynkowych. Koncentruje się ona na identyfikacji głównych trendów, które są długoterminowymi kierunkami na rynku, a Sperandeo, znany ze swojej wiedzy w zakresie handlu makro, cenił teorię Dow za zgodność z jego podejściem do długoterminowego inwestowania i tradingu. Wspierała go w ocenie zaangażowania na rynku oraz upewnieniu się, że trend występuje i prawdopodobnie się utrzyma.

Co dalej z Victorem Sperandeo?

Sukces podczas krachu podkreślił znaczenie umiejętności zarządzania ryzykiem, dyscypliny oraz zdolności adaptacyjnych na rynkach finansowych. Dzięki rozgłosowi ugruntował swoją reputację jako trader i spekulant, wywierając wpływ na innych.

Jego wkład w literaturę finansową pozostawił istotny ślad, dostarczając cennych lekcji dla tych, którzy poruszają się po zawiłościach rynków finansowych.

Najlepsza książka na temat inwestowania w Stanach Zjednoczonych

Książka „Trader VIC – Metody Mistrza Wall Street” to kompendium wiedzy Victora Sperendeo. W publikacji poruszone są metody umożliwiające prognozowanie zachowań rynku (w tym teoria Dowa), analiza historyczna, techniczna i fundamentalna.

Trader Vic

Dowiadujemy się z niej o metodach służących do określenia zmian trendów, o prawach ekonomii i zarządzaniu kapitałem. Część druga jest w całości poświęcona dyscyplinie emocjonalnej, ustalaniu celów, utrzymania motywacji nawet w niesprzyjających warunkach, radzenia sobie z wewnętrznymi konfliktami czy unikania spirali samodestrukcji.

Książka przeprowadza czytelnika przez podstawy skomplikowanego świata inwestycji, poruszając zagadnienia związane także ze strukturą systemów gospodarczych, finalnie zgłębiając własne predyspozycje do handlu na rynkach finansowych.

Darmowego fragmentu publikacji w formie audio, dotyczącego podstaw ekonomii politycznej, posłuchasz tutaj.

Podsumowanie

Mimo że rynki finansowe rozwijają się i zmieniają, Trader Vic wciąż pozostaje autorytetem, którego zachowania rynkowe i strategie handlowe są naśladowane. Jego wpływ wykracza poza przedsięwzięcia finansowe, kształtując sposób myślenia początkujących traderów i inwestorów na całym świecie.

Przyjął rolę mentora i edukatora, dzieląc się bogatą wiedzą i doświadczeniem z początkującymi traderami, spekulantami i inwestorami. Jest także znany ze swoich wyrazistych i wnikliwych komentarzy, w których często przedstawia perspektywy dotyczące aktualnych warunków rynkowych.

Grono traderskie docenia go za dostarczanie cennych informacji, poruszanie się po zawiłościach świata finansowego, a także zdyscyplinowane podejście, które doprowadziło go do sukcesu.

Autorka: Ewa Puda

Ewa Puda

Project&Community Managerka Girls Money Club, studentka psychologii, inwestorka, traderka, entuzjastka blockchainu i nowych technologii, cyfrowa nomadka, przedsiębiorczyni, twórczyni internetowa @futurevva.

maklerska program partnerski